Маржинальные сделки на основе арбитражных операций – это тот самый волшебный механизм, который, начиная с первой половины 90-х годов ХХ века, сделал доступной торговлю на бирже абсолютно для всех.
Ведь благодаря этому механизму, в основе которого лежат CFD, стала доступна возможность зарабатывать на изменении стоимости различных биржевых активов.
Но самым главным преимуществом, дающим доступ к биржевым торгам подавляющему большинству желающих торговать на бирже, стал сопутствующий арбитражной торговле механизм, который известен нам как «кредитное плечо».
Знаменитый и весьма успешный биржевой трейдер, торгующий на CME, Льюис Борселино неоднократно упоминал кредитное плечо в своих книгах по трейдингу. Он отмечает, что, по его мнению, кредитное плечо – это своего рода некий маркетинговый ход, играющий на руку как трейдерам, так и брокерам.
Ведь для первых он заметно снижает уровень риска, поскольку дает возможность начать торговлю на бирже всего с сотни или тысячи долларов. При этом позволяет получить прибыль, соизмеримую с той, которую трейдер может получить, управляя депозитом в $10 000 или в $100 000.
Для брокеров наличие кредитного плеча – это опция, позволяющая выглядеть более привлекательно в глазах потенциальных клиентов. Именно поэтому, начиная с 90-х годов прошлого века, уровень кредитного плеча стартовал с соотношения 1:5. Но в конкурентной борьбе между брокерами за внимание трейдеров уже к середине 2000-х его размер достигал соотношения 1:3000 при торговле валютой.
Сегодня кредитное плечо воспринимается трейдерами как данность, и его размер не имеет столь большого значения, как это было еще в начале двухтысячных. Ведь в большинстве случаев в трейдинге редко используется соотношение кредитного плеча, превышающее 1:10.
Но все же его наличие значительно снижает требования к маржинальным уровням торговых условий, продолжая делать трейдинг по-настоящему доступным.
Не обошли арбитражные сделки стороной и торговлю акциями, открыв перед биржевыми спекулянтами куда большие возможности, чем те, которыми они располагали до появления CFD.
С появлением CFD на фондовые инструменты стало возможно зарабатывать не только на росте цены акций, но и на снижении их стоимости. А внедрение механизма кредитного плеча по аналогии с валютным рынком позволило заметно уменьшить размер залога, приходящегося на одну акцию. Это дает возможность получать прибыль в десять раз больше при размере депозита, который в десять раз меньше.
Но следует отметить, что на фондовом рынке размер кредитного плеча куда меньше, чем на валютном рынке. Так, к примеру, торгуя с брокером Gerchik & Co на Форексе, вы имеете возможность заключить сделку с максимальным соотношением 1:100. Тогда как для торговли на фондовом рынке это соотношение составит от 1:1 до 1:5, в зависимости от типа актива и биржевой площадки.
1. Большая волатильность фондового рынка, заметно превосходящая валютный рынок.
2. Размер контракта при более высоком уровне цены. Ведь для торгов на валютном рынке минимальный размер сделки составляет $1000. Что при кредитном плече 1:100 позволяет совершить торговую операцию с депозитом всего в $10.
В то же время нельзя купить половину или одну десятую акции. Тогда как ее цена может составить $100.
И при минимальном объеме сделки 0,1 вы получает возможность купить акцию с кредитным плечом 1:5, имея на счете всего $20 вместо $100, не превышая маржинальные требования компании и поставщика ликвидности.
Таким образом, как можно увидеть, применение кредитного плеча на фондовом рынке, по сути, лежит в основе современного трейдинга, основанного на CFD, и позволяет сделать торговлю акциями более выгодной и доступной.
При этом появляется возможность зарабатывать больше прибыли при меньшем размере депозита, торгуя как на повышение, так и на понижение стоимости акций.
Личный кабинет
4566